Оборотные средства и оборотные фонды – можно ли считать эти понятия тождественными? Как они влияют на эффективность функционирования предприятия? Если ответы на эти вопросы вы не нашли, данная статья поможет вам разобраться в нюансах, благодаря которым ваш бизнес будет успешным!

Оборотные средства и их суть

Оборотные средства предприятия – это совокупность фондов обращения и оборотных производственных фондов. Это позволяет им обслуживать не только сферу обращения, но и сферу производства. Данный показатель может относиться к стоимостной категории, но при этом нельзя сказать, что эти средства выступают в качестве материальной ценности, ведь производство готовой продукции за их счет невозможно. Но поскольку они являются стоимостью в денежной форме, то во время своего кругооборота способны принимать форму незавершенного производства, производственных запасов и даже готовой продукции. Следует понимать отличие оборотных средств от материальных ценностей предприятия – они не потребляются, не затрачиваются, не расходуются, а авансируются. То есть использование оборотных средств предполагает, что после окончания одного цикла кругооборота они сразу же входят в следующий круг.

Отличие оборотных средств от оборотных фондов

Средства, оборотные фонды и фонды обращения – это показатели которые существуют в постоянной взаимосвязи. Однако следует заметить, что задача оборотных средств сводится к постоянному присутствию во всех стадиях работы фирмы, а оборотные фонды присутствуют только на этапе производства, где происходит полное их потребление. То есть можно сказать, что средства участвуют в создании новой стоимости лишь косвенно, в то время, как оборотные фонды непосредственно влияют на ее формирование.

Классификация оборотных средств

Все средства можно классифицировать в рамках следующих признаков:

1. По месту и роли в процессе производства оборотные средства предприятия могут находиться:

В сфере обращения;
- в сфере производства.

Если рассматривать структуру и состав оборотных средств, то в этом случае можно понять, насколько эффективно и рационально размещать их в сфере обращения или производства. Если удается добиться оптимального соотношения оборотных средств в двух этих сферах, то в этом случае можно говорить о том, что средства используются эффективно, а это, в свою очередь, положительным образом отразится на бизнесе.

2. По степени планирования:

Нормируемые;
- ненормируемые.

В отечественной практике известно такое понятие, как нормирование оборотных средств, то есть процесс установления нормативов по их элементам и определение плановых норм запасов. Что касается ненормируемых оборотных средств, то его размер обычно определяют в оперативном порядке.

3. По источникам нормирования:

Собственные;
- заемные;
- привлеченные.

Современные экономические условия всячески способствуют тому, чтобы предприятие могло свободно распоряжаться собственными оборотными средствами. Они находятся в распоряжении фирмы, и ее руководство может сдавать эти средства в аренду, передавать их в распоряжение других организаций, граждан, предприятий, учреждений на правах постоянного или временного пользования.

Нехватка оборотных средств и последствия для предприятия

Сегодня сохранение оборотных средств предприятия является актуальной и важной задачей для руководителя. Как определить их избыток или недостаток? Оборотные средства и их количество иллюстрирует обычное финансовое планирование. Для этого важно составить сумму фактического (ожидаемого) наличия собственных оборотных средств. Если плановая потребность больше суммы собственных оборотных средств фирмы, значит, в этом случае можно говорить, что оборотных средств для эффективной работы недостаточно. Восполнить их дефицит можно как раз путем привлечения заемных средств.

Иногда соотношение бывает обратным, то есть средства предприятия находятся в избытке. Этот излишек можно использовать в качестве источника для финансирования прироста оборотных средств.

Почему может возникнуть недостаток собственных средств? Иногда причины совершенно не зависят от работы предприятия. Но, в то же время, сама фирма может понести сверхплановые убытки или осуществить незаконное отвлечение оборотных средств, скажем, с целью финансирования капитального строительства. Конечно, и экономические условия играют не последнюю роль в формировании состояния оборотных средств. Так повышение цен на товарно-материальные ценности, приобретаемые предприятиями, приводит к недостатку их оборотных средств в крупных размерах. Источником пополнения в этом случае может стать банковский кредит, но в условиях инфляции он предоставляется только под высокие проценты.

Если уж мы заговорили о том, как государственная политика влияет на количество оборотных средств, заметим, что она может стимулировать производственно-финансовую деятельность фирмы или препятствовать ей. В первом случае может осуществляться и рациональное использование оборотных средств. И не последнюю роль в этом процессе играет налоговая политика страны. Например, отнесение некоторых налоговых платежей на себестоимость услуг, работ или товаров, авансовые платежи налога на прибыль или особенности уплаты НДС в бюджет государства вызывают отвлечение оборотных средств, которые идут на непроизводственные расходы. Чтобы восполнить недостаток собственных средств, предприятия начинают искать источники их получения: брать кредиты, идти на нарушение финансовой дисциплины и т.д. Можно сказать, что недостаток оборотных средств в этом случае ухудшает финансовое положение фирмы и снижает эффективность ее работы. Вот, почему организация оборотных средств фирмы в обязательном порядке включает в себя такой пункт, как систематический контроль над их сохранностью и эффективным применением. Это достигается путем проведения ревизий, проверки бухгалтерской и оперативной отчетности, работы со статистическими данными и т.д.

Пути формирования оборотных средств предприятия

Средства должны обеспечить реализацию одной важной задачи – движение на всех стадиях кругооборота, благодаря чему будут удовлетворены потребности производства в материальных и денежных ресурсах, обеспечится полнота расчетов и их своевременность, что, в свою очередь, повысит использование оборотных средств.

Мы уже говорили о важной роли оборотных средств в работе предприятия. Особенно это касается фирм, осуществляющих свою деятельность на основании коммерческого расчета. В этом случае они должны обладать оперативной и имущественной независимостью, чтобы нести ответственность за принимаемые решения и работать рентабельно. Сами же средства формируются сразу после организации самой фирмы. Основой для их формирования служат инвестиционные средства, поступающие от учредителей. Пополнение собственных оборотных средств на протяжении всего периода функционирования фирмы происходит при помощи прибыли и устойчивых пассивов. Последние не принадлежат организации, однако постоянно находятся в ее обороте. Они являются источником образования оборотных средств, вернее, их минимального остатка. Устойчивые пассивы могут быть представлены:

Резервом на покрытие предстоящих расходов;
- задолженностью по оплате труда работникам;
- предоплатой за товары или услуги;
- переходящими остатками фонда потребления;
- минимальной переходящей задолженностью по внебюджетным фондам и бюджетом.

Можно попробовать сократить потребность предприятия в оборотных средствах, если ощущается их недостаток. Одновременно это приведет к стимулированию более эффективного их использования. Для этого попросту привлекают заемный капитал в виде краткосрочных банковских кредитов, позволяющих удовлетворить временную потребность фирмы в оборотных средствах.

Привлечение кредитов для формирования оборотных средств может осуществляться по следующим направлениям:

Опосредование и осуществление расчетов по платежному обороту;
- кредитование материалов, сезонных запасов сырья и расходов, причина которых кроется в сезонном характере производства;
- временное восполнение недостатка оборотных средств предприятия.

Что нужно знать об оборотных средствах?

Как видите, развитие предприятия невозможно без применения оборотных средств. Именно поэтому, их формирование и использование необходимо осуществлять только на основе подробного анализа. Не стоит забывать об этом вопросе, уделяя внимание только маркетинговым исследованиям или изучению рынка – важно исследовать процессы эффективного применения внутренних резервов фирмы. В комплексе это обязательно приведет к увеличению прибыли и повышению позиций предприятия на рынке!

Сталкивались практически все развивающиеся компании. Самым простым ответом, конечно, будет привлечение дополнительного финансирования (кредитование, инвестор). Но это не всегда возможно по самым разным причинам. Поэтому, в этой статье я сконцентрируюсь на методах, которые помогут вам улучшить ситуацию за счет грамотного управления, а не за счет дополнительных денег.

Найдите ограничение, сдерживающее приток денег

Всегда и в любом бизнесе есть слабый элемент, который ограничивает результаты работы компании по движению к главной цели - зарабатывать ее владельцу больше денег сейчас и в будущем. И задача №1 - это найти это бутылочное горлышко.

• Рынок. Он является ограничением, если компания имеет более 50% мирового рынка. В вашем случае, это точно не ограничение.
• Продажи. Они являются ограничением, если компания вовремя выполняет больше 95% заказов, то есть спрос на ее продукцию больше, чем она продает. Значит надо создать уникальное торговое предложение и развивать систему продаж.
• Система поставок. Она является ограничением, если наличие сырья и комплектующих меньше, чем 95% от потребности, хотя компания вовремя рассчитывается с поставщиками Значит, надо договариваться с поставщиками о новых условиях поставок или/и искать новых поставщиков.
• Производство. Оно становится ограничением, если компания вовремя выполняет меньше, чем 95%, а запасы сырья превышают 95%
• Оборудование. Оно ограничивает рост производства, если полная эффективность хотя бы одного устройства выше 95%.

Однако дефицит оборотных средств не всегдаявляется ограничением для бизнеса. Есть лишь несколько случаев, когда это действительно так:

• Есть достаточно заказов и свободных мощностей (показатель выполнения заказов вовремя больше, чем 95%).
• Наблюдается нехватка сырья/товаров/услуг потому, что поставщики не работают без предварительной оплаты.
• Дополнительное финансирование компании недоступно.

Что нужно сделать, чтобы быстро получить живые деньги?

1. П ровести актуализацию запасов

Существующие складские запасы разделите на три группы товаров: ходовые товары, среднеходовые и излишки.

• Ходовые товары. Это те, которые у вас постоянно покупают. Они всегда должны быть в наличии. Обычно 25-30% ассортимента дают 80-85% продаж.
• Среднеходовые товары. Это те, которые покупают время от времени. И, кроме того, эти товары можно быстро получить от поставщика.
• Излишки и неликвиды. Это те товары, которые лежат у вас долго и никто их не покупает. И скорее всего и не купит.

2. Избавиться от излишков по себестоимости или даже дешевле

Намного выгоднее получить $100 прямо сейчас, чем $120 или даже $150 в неопределенном будущем. Ускоряя оборот денежных средств, мы заработаем значительно больше.

3. Установить оптимальные уровни запасов всех товарных единиц

То есть надо определить товары, которые продаются хорошо, и посчитать, сколько их должно быть, чтобы обеспечить всех заказчиков и не накапливать излишки сырья до новой закупки у поставщика.

4. Внедрить правила поддержания и коррекции оптимальных уровней

Мы должны постоянно стремиться улучшать свою систему. Один из моих клиентов - торговый дом, занимающийся продажей товаров для электрификации строительных и промышленных объектов, за три месяца снизил уровень запасов на складе с 70% до 25-30% от месячного оборота.

5. Избавиться от активов, которые не приносят денег

Если у вашей компании есть имущество, которое не приносит денег сейчас, и не будет приносить в ближайшее время, продайте его. Я знаю примеры, когда у фирм, которые испытывали проблемы с оборотными средствами, было огромное количество ненужного добра, реализовав которые они получали нормальные деньги. Просто окиньте взглядом свое хозяйство и посмотрите, есть ли у вас есть что-нибудь ненужное, как говорил кот Матроскин.

6. Заморозить инвестиции в проекты, которые не являются ключевыми и прибылеобразующими

Деньги в такой ситуации нужно вкладывать только в те направления, которые дадут быструю отдачу. Устройте мозговой штурм со своими сотрудниками и определите, на чем вы должным сконцентрироваться. Что будет главным, а что второстепенным при распределении ресурсов?

7. Провести актуализацию запасов сырья

В первую очередь, для выполнения заказов нужно использовать именно то сырье, которое есть. А покупателям, в первую очередь, нужно предлагать ту продукцию, что есть на складе, а не ту, что нужно дополнительно производить. Сделайте такой подход нормой работы в своей компании. И прилагайте все усилия, чтобы это было выгодно также вашим заказчикам и покупателям.

8. Пересмотреть условия расчетов с контрагентами

Чего мы хотим? Увеличение доступности свободных денежных средств. Этого можно достичь, сделав правильные предложения клиентам и поставщикам.

• Определить клиентов, которые могут платить быстрее, чем оговорено.
• Предложить таким клиентам скидку за более быструю оплату, которая будет достаточно интересна им, но не сильно повредит маржинальности бизнеса.
• Определить поставщиков, которые могут увеличить отсрочку.
• Предложить таким поставщикам премию увеличения отсрочки, которая будет достаточно интересна им, но не сильно повредит маржинальности бизнеса.

То есть, надо сделать все, чтобы клиенты платили быстрее, а поставщики терпели дольше. Мы немного потеряем в прибыльности, но получим доступ к живым деньгам.

9. Увеличивать продажи

Теперь давайте снова обратим взгляд вглубь компании и сконцентрируемся на притоке денег извне и скорости торгового оборота. Даже если сейчас есть проблемы с продажами, несколько шагов помогут их быстро увеличить в краткосрочной перспективе.

Первое, что нужно сделать, это связаться с теми клиентами, заказы которых уже в работе и предложить им увеличить объем заказа за дополнительную скидку или бонус. В каких-то случаях это точно сработает.

Я также всегда рекомендую сделать все, чтобы реанимировать старых заказчиков. Один мой клиент - владелец образовательного британского центра для детей - получил заказов сразу на 18 тысяч фунтов стерлингов после того, как сделал «вкусное» предложение родителям, чьи дети посещали центр раньше.

Есть еще одна составляющая успешных продаж : построение отношений с клиентами. Ведите себя с клиентами по-человечески, и будет вам счастье в бизнесе. Как нужно общаться с клиентами? Как общаются друзья. Вы же не общаетесь с ними, чтобы только что-то получить. Должна быть схема - «выиграл-выиграл». Если какая-то из сторон захочет победить - не выиграет никто. Общение должно идти между людьми, а не между должностными лицами. Важно внимательно слушать собеседника и реагировать на его слова. Есть проблема - нужно решать ее сообща. Нужно находить какие-нибудь общие человеческие интересы с клиентами и партнерами. Это в конце концов позволяет сблизить и деловые интересы.

С одним из своих клиентов я, например, говорю о лошадях. Он увлекается конным спортом, и я тоже занимался верховой ездой. С другим клиентом мы любим порассуждать о психологи. С третьим - нас объединяет спортивное прошлое. Эти техники продаж не требуют не финансовых инвестиций, только чисто человеческих. Но результат подчас превосходит ожидания.

Впервые статья была опубликована на Executive.ru 28 января 2015 года в рубрике «Творчество без купюр». Реанонсирована в контентном блоке в рамках специального проекта редакции .

В зависимости от источников формирования оборотные средства предприятий подразделяются на собственные, являющиеся частью материально-технической базы предприятия, заемные и привлеченные.

Собственные средства должны обеспечивать имущественную и оперативную самостоятельность организации, необходимую для обеспечения эффективной производственной деятельности. Собственные оборотные средства свидетельствуют о степени финансовой устойчивости предприятия, его положении на финансовом рынке.

Первоначальное формирование собственных средств происходит в момент создания предприятия и образования его уставного капитала. Источником собственных оборотных средств на этой стадии являются средства учредителей.

В дальнейшем, по мере развития предпринимательской деятельности, собственные оборотные средства пополняются за счет получаемой прибыли. Прибыль предприятия в процессе ее распределения направляется на покрытие прироста норматива оборотных средств. Собственные оборотные средства представляются в постоянное пользование предприятиям при их создании для обеспечения минимального (в пределах нормативов) наличия сырья, материалов, прочих производственных запасов, незавершенного производства, готовой продукции, вложений в расходы будущих периодов и других, необходимых для выполнения производственной программы.

Заемные средства

К заемным источникам формирования оборотных средств относятся в основном краткосрочные кредиты и займы. Основные направления привлечения кредитов для формирования оборотных средств: кредитование сезонных запасов сырья, материалов и затрат; временное восполнение недостатка собственных оборотных средств; осуществление расчетов и опосредование платежного оборота.

Банковский кредит предоставляется исключительно в денежной форме на условиях возвратности, срочности, платности на основе кредитных договоров. Предоставление банковского кредита может осуществляться одним из следующих способов: выдачей разовой ссуды, открытием кредитной линии, кредитованием расчетного счета заемщика и другими способами.

Разновидностью банковских кредитных операций и одновременно способом финансирования текущей деятельности предприятия является факторинг.

При заключении договора финансирования под уступку денежного требования передает или обязуется передать другой стороне (клиенту) денежные средства, в то время как клиент в обмен на эти средства уступает или обязуется уступить финансовому агенту имеющееся у него денежное требование к третьему лицу (должнику), вытекающее из предоставления клиентом этому лицу товаров, выполнения работ или оказания услуг.

Коммерческий кредит есть форма взаимного финансирования (кредитования) организаций (предприятий). Представляет собой особый порядок оплаты, обязательство из договоров на продажу товаров, предоставление услуг, выполнение работ и т. д. Договор, исполнение которого связано с передачей в собственность другой стороне денежных сумм или других вещей, определяемых родовыми признаками, может предусматривать предоставление кредита, в том числе в виде аванса, предварительной оплаты, отсрочки и рассрочки оплаты товаров, работ, услуг.

Коммерческий кредит предоставляется предприятию поставщиками в виде отсрочки или рассрочки платежа. Покупателем поставщику коммерческий кредит предоставляется в виде аванса или предварительной оплаты.

Привлеченные средства

Кроме прибыли как собственного источника пополнения оборотных средств на каждом предприятии имеются средства, приравненные к собственным. Это дополнительно привлекаемые средства, которые не принадлежат предприятию, но постоянно находятся в обороте. К дополнительно привлекаемым и приравненным к собственным средствам относятся: кредиторская задолженность, резервы предстоящих платежей, устойчивые пассивы.

Устойчивые пассивы - это средства, которые не принадлежат предприятию, но постоянно находятся в обороте и используются на вполне законных основаниях. К устойчивым пассивам относятся:
- минимальная переходящая задолженность по оплате труда, отчислениям во внебюджетные фонды, которая обусловлена естественным расхождением между сроком начисления и датой выплаты заработной платы, перечисления обязательных платежей;
- минимальная задолженность по резервам на покрытие предстоящих расходов и платежей;
- задолженность заказчикам по авансам и частичной оплате (предоплате) продукции;
- задолженность бюджету по некоторым видам налогов, начисление которых происходит раньше срока платежа.